葡萄牙可再生能源市场规模和份额
葡萄牙可再生能源市场分析
葡萄牙可再生能源市场装机规模预计将从 2025 年的 23.45 吉瓦增长到 2030 年的 42.77 吉瓦，预测期内（2025-2030 年）复合年增长率为 12.77%。
扩大的项目管道受益于稳定的上网框架、连续的技术中立拍卖以及明确的 2030 年可再生能源占最终能源 51% 的目标。公用事业规模的扩建主导着产能的增加，但随着增值税缩短投资回收期，自用屋顶加速增长。大规模太阳能拍卖清算价格低于 15 欧元/兆瓦时，增强了相对于传统发电的价格竞争力。 2024 年可再生能源电力渗透率达到创纪录的 71%，这说明了电网的灵活性，但也暴露了南北主干线沿线的拥堵[1]Ana Silva，“2024 年可再生能源渗透率将达到创纪录的 71%”，Enerdata，enerdata.net。欧盟复苏和复原力资金用于气候转型，价值 30.59 亿欧元，用于资助现代输电计划和快速储能拨款。快速的政策举措使海上风电雄心倍增至 10 吉瓦，引发了新的资本支出浪潮，为葡萄牙可再生能源奠定了基础能源市场是大陆热点。
主要报告要点
- 按来源划分，水电将在 2024 年占葡萄牙可再生能源市场份额的 42%，而太阳能预计到 2030 年将以 19% 的复合年增长率增长。
- 按最终用户划分，公用事业规模的独立发电商在 2024 年占据葡萄牙可再生能源市场规模的 93% 份额；预计到 2030 年复合年增长率将达到 22%。
葡萄牙可再生能源市场趋势和见解
驱动因素影响分析
| 积极的太阳能拍卖管道降低了 LCOE | 2.8% | 全国，集中在阿连特茹、阿尔加维 | 中期（2-4 年） |
| 欧盟复苏与弹性资金加速电网升级 | 2.1% | 全国，优先考虑输电走廊 | 短期（≤ 2 年）s) |
| 到 2030 年将海上风电目标翻倍至 10 GW，开启新的资本支出周期 | 3.2% | 沿海地区、维亚纳堡、锡尼什 | 长期（≥ 4 年） |
| 来自数据中心和绿色氢能项目的企业购电协议创造可融资的需求 | 1.9% | 里斯本都会区锡尼什工业集群 | 中期（2-4年） |
| 电池存储共置规则可实现更高的可再生能源容量系数 | 1.4% | 电网受限区域ns、可再生热点 | 中期（2-4 年） |
| 在遭受干旱的阿连特茹地区快速批准农业光伏发电 | 0.8% | 阿连特茹农业区 | 短期（≤ 2 年） |
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积极降低太阳能拍卖管道LCOE
葡萄牙 2023-2024 年的上限价格太阳能拍卖产生的清算价格低于 15 欧元/兆瓦时，使公用事业规模光伏发电成为伊比利亚池中最便宜的边际供应[2] João Fernandes，“葡萄牙光伏拍卖以 14.76 欧元/兆瓦时成交”，PV杂志，pv-magazine.com。政策驱动的 2019 年至 2021 年获胜者的最后期限延期可防止违约，并使 2.1 吉瓦的合同容量保持在正轨上。开发商在 2024 年安装了 1.77 吉瓦，并在最新一轮招标中锁定了 670 兆瓦，从而巩固了到 2027 年的明显积压建设。获得欧盟委员会批准的绿色设备工厂 10 亿欧元补助计划，鼓励当地面板框架和逆变器生产，减少进口风险。到 2025 年 6 月，住宅增值税从 23% 降低至 6%，提升屋顶经济并刺激分布式吸收。
欧盟复苏与弹性资金加速电网升级
欧洲理事会批准了葡萄牙修订后的复苏计划，为气候行动拨出 30.59 亿欧元，其中 6.11 亿欧元专门用于加强一次输电。国家运营商 REN 计划修建 154 公里的新 400 kV 线路，以缓解锡尼什和东北走廊的瓶颈，解锁 4.3千兆瓦的额外可再生能源连接容量。 EIB 向 EDP 提供 7 亿欧元贷款，为自动化配电变电站和数字仪表提供资金，提高小型生产商的托管能力。预计到 2031 年，负载将增至 57 TWh，因此实时电网管理变得至关重要。欧盟审计人员赞扬葡萄牙灵活的可调度水电和需求响应试点项目，作为其他成员国的模板。
到 2030 年将海上风电目标翻倍至 10 吉瓦，开启新的资本支出周期
海洋空间分配计划释放了 9.4 吉瓦的指定区域，首次海上租赁拍卖定于 2025 年进行。自 2019 年以来，浮动先驱 WindFloat Atlantic 已生产 345 GWh，证明了当地资源质量。 Ocean Winds 和 Iberdrola 正在准备投标维亚纳堡附近的 2 GW 集群。船舶稀缺仍然是一个未知数：全球只有 20 座自升式钻井平台可以装卸 15 兆瓦涡轮机，到 2025 年，日费率将跃升至 35 万美元。带有拍卖时间表的研发扩张对于避免延误至关重要。
数据中心和绿色氢项目的企业购电协议创造了可融资的需求
1.2 吉瓦的锡尼什数据中心园区规定，根据 15 年购电协议，100% 可再生能源供应，并签订长期承购合同。 Galp 耗资 6.5 亿欧元的电解槽和生物燃料综合设施由欧洲投资银行 (EIB) 贷款支持，一旦投入运营，每年将需要 1.2 太瓦时的清洁电力。 Fusion Fuel 的 630 兆瓦 HEVO 葡萄牙工厂进一步增加了基荷需求。 Iberdrola 与沃达丰签署了一份 410 GWh 的购电协议，该协议汇集了伊比利亚的负荷，并强调了该地区有利于购电协议的监管。连接葡萄牙、法国和德国的 H2Med 走廊扩大了剩余绿色电子的出口选择性。
限制影响分析
| 南北输电走廊电网拥堵 | -2.3% | 国家输电骨干网 | 短期（≤2年） |
| 正午太阳峰值导致的弃电风险上升 | -1.7% | 阿连特茹，阿尔加维太阳能集中度 | 中期（2-4年） |
| 伊比利亚船厂的海上风电供应链瓶颈 | -1.9% | 沿海开发区 | 长期（≥ 4 年） |
| 社会对生态敏感地区公用事业规模太阳能的反对 | -1.2% | 受保护的景观、农村社区 | 中期（2-4 年） |
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南北输电走廊电网拥堵
2025 年 4 月伊比利亚停电是由 600 兆瓦光伏脱机后的级联引发的，强调了有限的惯性和潮流刚度 [3]Gabriel Collins, “2025 伊比利亚停电出分析，”贝克研究所，bakerinstitute.org。由于北向水力输送受到 400 kV 走廊的阻碍，2024 年再调度成本翻了一番，达到 1.46 亿欧元。联合研究中心预计，如果线路升级滞后，到 2040 年再调度量可能会增加六倍。Valeira 变电站正在测试并网逆变器和同步调相机，但商业规模仍为 2-3在升级完成之前，REN 已将里斯本南部每季度的新并网容量上限限制为 800 兆瓦。
正午太阳能高峰导致的弃电风险上升
光伏发电将在 2024 年提供全国用电量的 10%，同比增长 37%，导致批发池中中午的电价经常出现负值，从而提高了当地的反向功率流。超过允许的 250 MVA，无需另外 220 kV，到 2024 年，弃电容量将增加一倍，达到 182 GWh，如果没有 500 MW 的电池扩展，则到 2027 年可能会增加三倍。通用电气将揭露投资者。监管机构探索区域定价，但市场参与者更喜欢更快的电网扩张。
细分分析
来源：水电锚定容量，太阳能驱动动力
水电在 2024 年保持了葡萄牙可再生能源市场 42% 的份额，装机容量为 8.4 吉瓦， 1,158 MW Alto Tâmega 综合设施，每年供电高达 1.76 TWh [4]Andritz 集团，“Alto Tâmega 水力发电综合体”，andritz.com。径流资产提供季节性平衡，缓冲光伏渗透率上升带来的变化。风电发电量占 27%，陆上发电量达 5.9 吉瓦，冬季发电量较高。太阳能一跃领先，2024 年新增装机容量 1.77 吉瓦，占新建装机容量的 86%；到 2030 年，预计复合年增长率为 19%，使其成为主要的增长引擎。生物能源继续通过纸浆厂的热电联产稳定占据 6% 的份额。新兴的氢就绪工厂预示着新的承购渠道，到 2030 年可能会占据增量需求的 2-3%。预计到 2030 年，葡萄牙太阳能可再生能源市场规模将达到 15 吉瓦，几乎是 2024 年产能的三倍。
产能多元化增强了系统弹性。水电的抽水蓄能特性允许两小时调峰，这对于光伏午间盈余扩大至关重要。在瓜尔达省测试的风光互补发电系统通过共享单个电网点实现了 43% 的容量系数。开发商越来越多地对长期气象协方差进行建模，以锁定收入底线。政府资源分区保护主要河流流域和野生动物走廊，平衡环境限制与容量目标。技术成本曲线仍然有利； 2024 年，公用事业规模光伏资本支出下降 7%，而陆上风电资本支出则下降 5%，从而维持了具有竞争力的平准化成本。因此，葡萄牙可再生能源市场到 2030 年，将实现均衡的发电堆栈。
按最终用户：公用事业规模主导地位与住宅崛起相结合
到 2024 年，独立发电商占据装机容量的 93%，这凸显了集中采购和长期监管购电协议的首要地位。 Neoen 的 272 MWp 集群等 IPP 投资组合通过 15 年期指数关税出售 80% 的产出，确保以低于 150 个基点的利差获得银行融资。工业自营生产商利用第 15/2022 号法令以接近批发的价格实现净电表过剩，到 2025 年推动工商业屋顶装机容量超过 620 兆瓦。由于增值税减免将 5 kWp 系统的投资回收期缩短至六年以下，因此 2024 年住宅安装量激增 48%，相当于每年节省 805-1,500 欧元的账单。到 2030 年，葡萄牙住宅光伏可再生能源市场规模预计将超过 2 吉瓦，复合年增长率为 22%。
随着市政当局利用 Re 资助的 50 兆瓦屋顶阵列改造学校和医院，公共部门需求保持稳定。覆盖计划。农业光伏发电场以固定 45 欧元/兆瓦时的价格供应灌溉机，对冲波动的峰值电价。电池连接将从 2023 年新建住宅系统的 12% 扩大到 2026 年预计的 38%，从而提高自我消耗率。聚合商将小型产消者捆绑到虚拟发电厂中，收取辅助服务溢价。尽管独立发电厂在容量方面占主导地位，但住宅激增体现了葡萄牙向分布式、参与式发电的转变，重新定义了市场参与模式。
地理分析
由于全球水平辐射量为 1,600-2,200 kWh/m² 和土地，阿连特茹和阿尔加维占据了新增太阳能的最大份额可用性。仅阿连特茹就拥有 2024 年投产的大部分光伏发电容量，预计到 2030 年将再增加 5 吉瓦。电网接入仍然是限制因素，促使 REN 推进 220 kV 环路，使南北传输容量翻倍。漂浮的卡布里尔 (Cabril) 和阿尔托拉巴冈 (Alto Rabagão) 等水库上的光伏发电正受到关注，Voltalia 的 47.77 MWp 阵列体现了土地高效部署。
葡萄牙北部开发了大量的水力资源。 Alto Tâmega 梯级每年提供 1.76 TWh 的电力和 40 GWh 的抽水蓄能容量，增强了该地区的电压稳定性。米尼奥 (Minho) 和特拉斯奥斯蒙特斯 (Trás-os-Montes) 山谷继续利用径流站来补充冬季负荷高峰。里斯本大都市区转向屋顶和社区太阳能，以抵消平均 0.23 欧元/千瓦时的高零售电价，这是消费者主导采用的驱动力。
沿海地区面临下一轮容量浪潮。维亚纳堡 (Viana do Castelo) 的 3 吉瓦指定海上区块和锡尼什 (Sines) 的深水港就绪状况使其成为浮动风电供应链的焦点。地区政府将港口基础设施升级与预期的涡轮机集成厂结合起来。氢中心聚集在锡尼什，到 202 年将氨出口终端与 100 MW 电解槽配对6. 2019年至2024年，地理格局从以北方水电为中心转向更加多元化的组合。到 2030 年，空间平衡可降低天气风险、加强能源安全并在葡萄牙各省分配经济效益，从而确认葡萄牙可再生能源市场的结构深度。
竞争格局
现有公用事业公司 EDP Renováveis 仍然是最大的发电商，利用垂直整合平台来调试202 MW Cerca 太阳能项目，目标是到 2026 年再增加 1 GW。Iberdrola 在当地增加了价值 15 亿欧元的可再生能源，包括 Alto Tâmega 和 Montechoro 发电厂，为即将到来的海上投标做好准备。 Neoen 等国际参与者部署规模光伏园区并探索电池混合动力；其 272 MWp 园区根据长期合同为 110,000 个家庭供电。 Acciona Energía 和 Brookfield Renewable buy 准备建造的资产，表明二级市场活跃。
技术的复杂性塑造战略。混合动力将风能、太阳能和 2 小时锂电池结合在共享变压器上，将容量系数提高到 45%。资产轮换收益仍然是融资支柱； Exus Renewables 购买了 Lightsource bp 的 130 MWp Cibele 农场，从而释放了卖方资金用于绿地开发。获得优惠融资使参与者脱颖而出； Galp 为其锡尼什炼油厂获得了欧洲投资银行 4.3 亿欧元的氢和生物燃料贷款。
海上竞争加剧； Ocean Winds、Corio 和哥本哈根基础设施合作伙伴对联合体进行资格预审并锁定涡轮机插槽预留。农业光伏和浮动光伏利基市场吸引了中型开发商和合作投资者。企业购电协议体现了差异化：Iberdrola 的跨国沃达丰合同锚定了跨境供应。随着葡萄牙可再生能源市场的扩大，混合资产、供应链的创新整合和资本回收将领跑者与追随者区分开来。
近期行业发展
- 2025 年 6 月：Neoen 启动了葡萄牙最大的 272 MWp 太阳能园区，每年发电 500 GWh，其中 80% 根据 15 年购电协议签订。
- 2 月2025 年：EIB 为 Galp 的 100 MW 电解槽和生物燃料升级提供 4.3 亿欧元融资。
- 2025 年 1 月：葡萄牙向 43 个总装机容量为 500 MW 的储能项目提供 1 亿欧元。
- 2025 年 1 月：Exus Renewables 从 Lightsource 收购了 130 MWp Cibele 太阳能发电场bp。
FAQs
葡萄牙可再生能源市场目前的容量是多少？
2025年可再生能源装机容量达到23.45吉瓦，预计到2025年将达到42.77吉瓦到 2030 年，复合年增长率为 12.77%。
葡萄牙可再生能源市场中哪种技术增长最快？
太阳能光伏以在低成本拍卖结果和支持性税收政策的推动下，预计到 2030 年复合年增长率将达到 19%。
水电占据葡萄牙可再生能源市场规模有多大？
Hydropower 到 2024 年将占据葡萄牙可再生能源市场 42% 的份额，并继续通过大型抽水蓄能资产来保持系统灵活性。
企业购电协议在葡萄牙可再生能源行业中发挥什么作用？
数据中心和氢能项目的长期购电协议可确保开发商的收入确定性并支撑新产能的增加，尤其是在锡尼什和里斯本。
主要有哪些进一步扩张面临哪些挑战？
主要制约因素包括南北走廊电网拥堵、正午弃光风险、海上风电安装船短缺等敏感景观中的社会反对。
哪些地区将吸引最新项目？
阿连特茹和阿尔加维将容纳大量新太阳能项目装置，而维亚纳堡和锡尼什则为大型浮动海上风电集群做准备。
