比荷卢经济联盟 MVNO 市场规模和份额

比荷卢 MVNO 市场分析

2025 年比荷卢 MVNO 市场规模预计为 27.8 亿美元，预计到 2030 年将达到 33.6 亿美元，预测期内（2025-2030 年）复合年增长率为 3.9%。就市场规模而言，预计该市场将从2025年的400万用户增长到2030年的494万用户，预测期内（2025-2030年）复合年增长率为4.25%。

比荷卢 MVNO 市场受益于全国 4G 饱和度、比利时 95% 的 5G 家庭覆盖率，以及允许虚拟运营商利用 Proximus、KPN、Orange、Telenet 和 POST 无线电网络的明确批发接入规则。经销商和轻型 MVNO 模式仍占主导地位，但随着云原生业务支持系统缩减前期成本，向完整 MVNO 架构的稳定转向是显而易见的。企业物联网连接、基于 e-SIM 的数字接入以及欧盟范围内的批发费率上限扩展即使价格竞争加剧，也能稳定增量收入流。整合仍然是一股平行力量：KPN 在 2024 年以 2 亿美元收购了 Youfone，而 Waterland Private Equity 以 5.13 亿欧元收购了 Lebara，这表明现有企业如何将虚拟品牌视为有价值的渠道资产。

比荷卢 MVNO 市场趋势和见解

对低成本以数据为中心的计划的需求不断增长

The比荷卢经济联盟移动虚拟网络运营商 (MVNO) 市场因托管移动网络运营商的溢价关税与虚拟品牌的大幅折扣套餐之间的差距不断扩大而获得动力。 DIGI比利时到来引发激进的5欧元hey!telecom 提供 nlimited-data，而 Proximus 的 50 GB 价格为 24.99 欧元，引导渴望数据的年轻人走向 MVNO。^{[1]Test-Aankoop，“移动资费基准”据国家监管机构报告，到 2024 年，”test-aankoop.be} 比利时移动数据流量自 2019 年以来已增加两倍，证实了向大量数据使用的长期转变。 ^{[2]比利时邮政服务和电信研究所，“2024 年年度电信报告”，bipt.be}通过按规定上限定价的批发 LTE 和 5G 接入，虚拟运营商可以将消费激增转化为用户收益，而无需承担网络负担资本支出。价格主导的转换在预付费移民和学生中尤其明显，他们对品牌忠诚度较低，但对千兆字节定价的弹性较高。钴因此，以折扣为重点的品牌继续强化比荷卢经济联盟 MVNO 市场的整体价值领先地位。

e-SIM 和纯数字接入的兴起

与零售店相比，数字接入可降低约 40% 的购置成本，这是比荷卢经济联盟 MVNO 市场的结构性优势。荷兰在采用方面处于领先地位：KPN、Odido 和多个 MVNO 已支持在几分钟内完成的完全数字激活。比利时监管机构支持透明度仪表板，列出支持 e-SIM 的设备和覆盖地图，以促进使用。自动化还嵌入了 KYC 检查，无需人工干预即可满足更严格的反欺诈要求，从而使较小的品牌能够更快地扩展规模。 Lycamobile 等国际 MVNO 获得了额外的效用，因为跨境旅行者可以立即添加本地套餐，从而最大限度地减少漫游费造成的流失。 Netcracker 的云原生 BSS 堆栈支撑着这些旅程，使 MVNO 能够在几周而不是几个季度内启动活动。

企业物联网连接外包

鹿特丹、安特卫普和埃因霍温的工厂、港口和物流中心越来越多地将 SIM 生命周期管理外包给专家，加速了比荷卢 MVNO 市场内物联网产品线的增长。 Proximus 提供捆绑 SIM、设备和分析的托管专用 LTE 服务，展示了主机运营商如何在这一利基市场中合作而不是竞争。物联网 MVNO 通过针对低功耗工业传感器优化的 NB-IoT 和 LTE-M 配置文件脱颖而出，支持预测性维护用例。 BEREC 的法规允许机器永久漫游，从而缓解跨境部署障碍。企业青睐多年服务合同，以稳定收入来源，应对不稳定的消费者流失。随着工业 4.0 预算的增加，物联网连接的扩展速度将超过人类用户线路，从而使比荷卢经济联盟 MVNO 市场的收入结构多样化。

2025 年之后欧盟批发费率上限延长

欧盟委员会决定延长语音、短信和数据漫游上限，以保障缺乏规模来协商大幅折扣的小品牌的利润可见度。 BEREC 监测显示，如果上限到期，近三分之一的漫游提供商将亏损运营，因此监管连续性对于比荷卢 MVNO 市场至关重要。可预测的成本让 MVNO 能够锁定多年的客户定价，而无需对冲上游波动。 Lebara 和 Lycamobile 等专注于移民的企业依靠这种确定性来捆绑慷慨的欧盟内部补贴。主机 MNO 有义务根据技术中立条款提供 4G 和 5G 接入，防止质量歧视，否则可能会破坏 MVNO 价值主张。

更严格的 KYC 和反欺诈指令

需要银行级检查的身份验证更新增加了预付费入职的阻力并增加了开销适用于以移民为中心的 MVNO。比利时现在要求对每张 SIM 卡进行实时政府 ID 验证，荷兰当局则对文件错误处以罚款。迎合临时工的虚拟品牌面临着延长注册流程的风险，这可能会削弱比荷卢 MVNO 市场的传统速度优势。新规则还强制升级后台AP以及面部识别工具，使本来就很薄弱的 IT 预算变得紧张。虽然合规性增强了网络安全性，但它可能会在短期内抑制较小进入者的净增长速度。

5G 网络切片费用带来的利润挤压

网络切片让 MNO 能够提高批发质量，并针对低延迟切片收取溢价，许多 MVNO 认为这是企业客户不可避免的选择。早期的费用建议建议比标准 5G 接入提高 15-20%，从而压缩了比荷卢 MVNO 市场的毛利率缓冲。 ^{[3]Orange 比利时，“Satellite-NTN 服务启动新闻稿”，corporate.orange.be}购买自己核心的完整 MVNO 希望通过跨多个主机套利来抵消成本，但谈判仍然不对称。如果费用推高最终价格，对价格敏感的中小企业可能会继续使用 4G 服务水平，从而减缓先进物联网套餐的采用

细分分析

按部署模式：云基础设施提高灵活性

基于云的部署产生了 2024 年收入的 70.51%，是比荷卢经济联盟 MVNO 市场中的最高份额。运营商采用超大规模基础设施来启动新的费率计划、集成 e-SIM API 并支持多租户计费，而无需拥有物理数据中心。这种方法还为品牌定位了 5G 核心升级，因为网络功能是作为软件提供的。本地部署在受到严格监管的金融垂直领域徘徊，但其 2.3% 的复合年增长率较慢，使它们处于边缘地位。

因此，比荷卢 MVNO 市场青睐可释放资本用于营销的轻运营成本架构。 Telenet 迁移到 Netcracker SaaS 堆栈使合作伙伴品牌能够将促销上市时间从八周缩短到十天，从而提高了敏捷性。 Lebara 等国际组织同样依赖在单个云主干上为五个欧洲国家提供服务，确保按区域设置合规性映射，同时避免重复的基础设施团队。随着大规模 5G SA 的推出，云原生核心对于动态网络切片经纪业务至关重要，从而增强其战略权重。

按运营模式：全面 MVNO 模式获得控制

经销商和轻型模式仍占比荷卢 MVNO 市场 2024 年营业额的 59.62%，以最小的技术提升实现快速市场进入。然而，完整的 MVNO 每年增长 14.75%，反映出对毛利率提升和跨境多主机自由的追求。完整参与者维护自己的 HLR/HSS，并可以协商单独的传输协议，让他们套利终止成本。

BEREC 的监管护栏保证非歧视性 5G 接入，鼓励扩大投资 EPC 或 5GC 资产。 Mobile Vikings 在出售给 Proximus 之前就走了这条路，利用更深层次的网络控制来创建面向年轻人的捆绑包。与此同时，Youfone 等服务运营商中间体展示了一条混合路线：拥有品牌和客户服务，同时外包繁重的网络逻辑，直到规模证明进一步的资本支出是合理的。这一转变凸显了技术主权现在如何成为比荷卢经济联盟 MVNO 市场价值提取的杠杆。

按用户类型：企业物联网细分市场加速增长

消费者占 2024 年线路的 84.08%，反映了比荷卢经济联盟 MVNO 市场历史上预付费重点。然而，仅限物联网的配置文件将实现最快 23.56% 的复合年增长率，使 SIM 总基数远远超出人口上限。企业更喜欢与分析、私有 APN 和 SLA 仪表板捆绑在一起的托管连接合同，MVNO 可以在无需零售开销的情况下提供这些合同。

物流和公用事业中较长的设备生命周期可延长平均收入寿命，稳定现金流。永久漫游条款现已嵌入欧盟规则中，允许荷兰发行的 SIM 卡无限漫游完全集成在比利时智能城市摄像机中，消除了配置复杂性。对于 MVNO 而言，这种结构性需求转变开辟了新的追加销售路径，抵消了消费者 ARPU 趋势的平淡，否则会限制收入增长。

按应用：M2M 连接改变行业

折扣语音和数据套餐仍占 2024 年支出的 41.52%，凸显了比荷卢 MVNO 市场价格主导的传统。然而，在计量、资产跟踪和工业传感器推出的推动下，蜂窝 M2M 合同的复合年增长率为 21.94%。由于设备往往多年来都将 SIM 卡锁定为单一服务，因此流失率可以忽略不计；因此，终生价值超越了预付费手机。

Orange Belgian 每月 49 欧元的新卫星 NTN 附加服务体现了 MVNO 如何将远程石油管道或风电场的混合足迹拼接在一起，而这种功能对于纯地面网络来说并不经济。随着企业端到端运营数字化，对低码率、高性能的需求h 容量 SIM 容量将持续增长，为比荷卢 MVNO 市场注入新动力。

按网络技术：5G 部署重塑经济

经过十年近乎全面覆盖后，2024 年 4G/LTE 将覆盖 78.69% 的活跃线路。经 BIPT 调查验证，比利时 95% 的家庭 5G 覆盖率为快速转向下一代无线电 BIPT.BE 奠定了基础。 5G切片市场以28.33%的复合年增长率加速增长，有望提供对延迟敏感的工业控制和云游戏服务。

传统2G/3G网络将在2027年面临日落日期，促使M2M运营商升级模块或安排后备漫游文件。卫星/NTN 链路虽然规模仍然较小，但却为关键任务部门提供了卓越的弹性。总而言之，频谱转变将重塑整个比荷卢 MVNO 市场的批发费用结构和服务组合。

按分销渠道划分：数字化转型加速收购

在线门户、品牌应用程序和第三方电子钱包熟食店占 2024 年总增加量的 58.04%，并将每年增长 6.66%。数字 KYC 和 e-SIM 配置将注册流程压缩到五分钟以内，吸引了移动优先的 Z 世代受众和漫游专业人士等。实体店仍然与设备融资和老年人支持相关，但客流量持平。

运营商子品牌利用自有零售来追加销售固定移动套餐，而 SuperSim 等 SIM 批发商则以白标黑板定价向超市供货。总体方向指向低接触、API 驱动的商业堆栈，从而增强比荷卢 MVNO 市场的成本优势。

地理分析

比利时通过四家托管 MNO 和 95% 的 5G 家庭覆盖率锚定比荷卢 MVNO 市场，确保虚拟品牌可以在没有死区的情况下推出高端品牌风险。 BIPT 执行技术中立的批发条款，比利时竞争管理局监管光纤共享协议，这两项行动都保持了公平的竞争环境。 Proximus 对 Mobile Vikings 的收购凸显了现有企业对以年轻人为中心的数字品牌的战略价值。

荷兰通过早期 e-SIM 卡采用和企业物联网外包为经济增长做出了贡献。 KPN、Odido 和沃达丰授予多网络批发交易，ACM 对《欧盟数字服务法案》的监督将合规职责延伸至应用商店渠道，与 MVNO 收购渠道相交叉。 KPN 以 2 亿美元收购 Youfone 的交易揭示了一条丰富的合并渠道，重塑了比荷卢 MVNO 市场内的竞争边界。

卢森堡虽然规模较小，但鉴于其金融服务密度和多语言劳动力，其战略影响力巨大。 POST 的全国 5G SA 覆盖范围与 ILR 的开放接入立场相结合，让国际 MVNO 能够快速进入。跨境通勤者重视与邻近市场的关税对称性，从而维持包含漫游的套餐，从而提高 ARPU。欧维总之，地理多样性通过多样化的监管和需求状况为比荷卢 MVNO 市场注入了弹性。

竞争格局

比荷卢 MVNO 市场集中度适中：排名前五的品牌约占活跃 SIM 的 55%，为利基市场进入者留下了空间。 Lebara 5.13 亿欧元的营收和 400 万客户足迹展示了通过多国运营可实现的经济效益。 KPN、Proximus 和 Orange 通过收购来夺回之前放弃的快速增长的细分市场，以对冲批发收入蚕食零售业的情况。

数字化转型是主要的竞争杠杆。品牌采用云 BSS、e-SIM 和人工智能驱动的支持机器人来缩减运营支出并提高 NPS 分数。 Voiceworks 等完整的 MVNO 投资私有 5G 核心，以赢得需要定制 QoS 的中小企业合同。同时，碳中和等ESG定位“绿色SIM”系列在商品化的千兆字节定价中脱颖而出。

卫星-NTN 回程也体现出技术优势，为影子区域的行业提供正常运行时间保证。主机网络切片打开了分层质量层，但如果 MVNO 无法确保公平条款，则可能会巩固 MNO 的权力。 BEREC 和国家监管机构的监管警惕对于保持比荷卢 MVNO 市场的竞争性仍然至关重要。