信号发生器市场规模和份额

信号发生器市场分析

信号发生器市场规模预计到 2025 年为 17.9 亿美元，预计到 2030 年将达到 23.7 亿美元，复合年增长率为 5.77%。这一轨迹反映了该行业从传统射频测试转向要求严格的 5G 基础设施验证、毫米波汽车雷达原型设计和早期量子计算研究，所有这些都对下一代仪器提出了更严格的相位噪声、带宽和频率可设置性要求。晶圆厂设备销售额在 2024 年激增 1130 亿美元，增加了精密测试设备支出，而中国计划在 2025 年超过 450 万个 5G 基站，扩大了整个亚洲 6 GHz 以下和毫米波发电机的需求。北美通过航空航天和国防 (A&D) 雷达现代化保持了领先地位，但随着台湾和韩国扩大半导体业务，亚太地区实现了最快的增长

全球信号发生器市场趋势和见解

亚洲加速部署 5G 基站，需要高频矢量信号发生器

中国预计到 2025 年，现有 5G 基站将超过 450 万个，高于 2024 年的 419 万个，这要求运营商购买多通道矢量单元，以验证具有严格相位相干性的 6 GHz 以下和毫米波波形 rcrwireless.com。每个站点都需要多个发生器来实现射频一致性，多米诺骨牌效应现已延伸到印度和东南亚，这些地区正在快速进行开放式 RAN 试验。 MIMO 和波束成形 c人们迫切需要更宽的调制带宽，从而推动覆盖 3.5-28 GHz 的优质型号的发展。 60% 的蜂窝基站使用微波回程，推动了高频源的额外采购。因此，亚太地区正在塑造中期信号发生器市场的需求曲线。

北美 A&D 的雷达升级计划增加了对 18 GHz 以上发电机的需求

美国国防部资助基于 GaN 的 AESA 改造，促使承包商确保发电机能够进行 8-54 GHz 威胁场景仿真。^{[1]Matthew Funaiole 等人，“降低镓材料供应链风险的需要”，战略与国际研究中心，csis.org} 是德科技的 VXG 系列，可传输多达 54 个相干多通道波形GHz，代表了新的基准。再加上电子战红队演习和国内采购指令，对超低相位噪声源的需求将持续到下一个十年，从而逐步提升信号发生器市场的复合年增长率。

欧洲一级毫米波汽车雷达原型推动多通道 AWG 销售

欧洲供应商从 24 GHz 转向 77-81 GHz ADAS 雷达需要具有以下功能的任意波形发生器：用于 HIL 仿真的纳秒级时序对齐。每辆豪华车可容纳多达 12 个雷达传感器，从而提高了测试台的要求。欧洲对干扰抑制的合规性进一步要求干净的频谱输出，从而促进了多通道 79 GHz 平台的采用。随着车队电气化规模的扩大，雷达传感器数量的增加，巩固了信号发生器市场的中期势头。

台湾和韩国的半导体测试能力扩张推动 PXI 模块化单元

台湾和韩国晶圆厂计划 54 美元到 2027 年，300 mm 设备总支出将达到 3 亿美元。因此，测试机构需要安装 PXI 信号源，在数百个 DUT 站点之间进行同步，以实现高吞吐量表征。 MPI 公司已经报告了由人工智能工作负载芯片提供的三年订单可见性。模块化平台需求的短期激增通过设备出口影响全球，为信号发生器市场提供直接推动力。

入门级中国台式设备侵蚀拉丁美洲价格

中国供应商利用新冠疫情后的供应正常化，以西方品牌价格 30-40% 的价格出售 6 GHz 发电机，特别是在价格敏感的拉丁美洲。^{[2]Frank Cavallaro，“2025 年半导体供应链的预期”，sdcexec.com} 组件的可用性为他们提供了成本杠杆，迫使现有企业捍卫利润或迁移到高端市场。由此产生的折扣拉低了平均销售价格，削弱了信号发生器市场的近期收入增长。

GaAs/MMIC 短缺导致欧洲交货延迟

北京的镓出口限制影响了全球供应量的 98%，将欧洲制造商的 MMIC 交货时间从 16 周延长至 30 周。 MACOM 收购 OMMIC 旨在实现晶圆供应本地化，但产能提升需要 18 至 24 个月。延长的sh或会带来订单延期的风险，进而削弱中期内的信号发生器市场。

细分市场分析

按产品：矢量创新中的通用主导地位

通用仪器占 2024 年收入的 46.7%，凸显了它们在射频教育、故障排除和传统领域的多功能性无线协议。然而，在 5G NR 复杂数字学的推动下，矢量和任意波形单元将实现 7.1% 的复合年增长率，并稳步缩小差距。随着两盒架构让位于集成 I/Q 调制器，矢量产品的信号发生器市场规模将超过传统设备。细分市场领导者现在嵌入了数字上变频和宽带宽射频链，覆盖 1 GHz 以下至 40 GHz，从而允许一个机箱取代多个传统型号。 

软件定义的举措，例如罗德与施瓦茨的 SMW200A，它通过插件 h 添加毫米波放大器eads，无需完全资本刷新即可授予太赫兹升级路径。尽管价格差距的缩小鼓励实验室转而购买入门级任意波形发生器，但函数发生器在学术界仍占有一席之地。在整个 OEM 研发过程中，双驱动因素 - 上市时间和减少机架占用空间 - 维持了对混合生成和分析平台的需求，重申了信号发生器市场对精度和频谱纯度的重视。

按频率范围：超越传统频段的毫米波加速

3-6 GHz 模块通过 6 GHz 以下 5G、Wi-Fi 6E 和工业实现了 2024 年营业额的 34.2%物联网用例。然而，汽车雷达、5G 毫米波回程和卫星上行链路以 9.5% 的复合年增长率推动频率超过 12 GHz。覆盖 DC 至 44 GHz 的双路径架构将多个仪器压缩为一台仪器，从而简化了校准链。 

光子技术 - 由罗德与施瓦茨的超稳定可调谐太赫兹源证明 - 将内部参考范围扩展到 100 以上GHz，6G 试验的先决条件。尽管镓的限制迫在眉睫，但 GaN 前端可缓解输出功率滚降。随着仪器使用更宽的瞬时带宽，传统的基于频段的细分逐渐消失，但采购预算仍然参考历史截止点，在整个信号发生器市场分配支出时保持清晰。

按外形：尽管模块化增长，但台式系统仍保持着 56.2% 的份额，这要归功于直观的 GUI、本地旋钮和快速台式重新配置。教学实验室和早期初创公司继续青睐独立单元而不是系统嵌入式模块。即便如此，随着晶圆厂生产线、射频前端组装和板级生产测试寻求同步多通道源，PXI 卡将以 8.2% 的复合年增长率扩展。因此，PXI 插槽的信号发生器市场规模与半导体资本支出周期密切相关。 

供应商现在为 Ben 提供基于 Web 的远程控制和云许可chtop 模型，模糊了机架自动化的界限。相比之下，手持设备的需求仍然很小——卫星网关或小型卫星工厂的现场技术需要便携性，但接受较窄的规格。对于全球 OEM 而言，用于研发的台式机和用于生产的 PXI 混合机群可实现最佳的资本支出/吞吐量平衡。

按技术分类：4G 持续存在中的 5G NR 加速

4G LTE 占 2024 年收入的 37.4%，因为许多新兴市场仍在扩大 LTE 覆盖范围和物联网 Cat-M 部署。尽管如此，随着运营商启用独立核心、中频载波聚合和毫米波固定无线，5G NR 每年将增长 10.6%。仪器必须在统一平台中复制 400 MHz 瞬时带宽、1024-QAM 和 FR1/FR2 共存，从而重塑客户规格。 

罗德与施瓦茨与高通之间的研究联盟验证了 13 GHz FR3 链路，标志着迈向 6G 的一步，促使供应商预装超宽带 D/A PA如此。需要简单 GMSK 调制的传统 2G/3G 仅在售后备件方面仍然有利可图。十年来，Wi-Fi 7 和雷达感应配置文件（6G ISAC 概念的标志）的技术融合将使路线图进一步复杂化，但它们为更广泛的信号发生器市场奠定了上行空间。

按应用划分：测试激增推动市场发展

设计平台占据了 2024 年支出的 33.2%，但监管、安全和互操作性检查现在使测试阶段成为增长最快的应用程序。复合年增长率 8.8%。仪器必须兼顾合规性脚本、自动限制模板和高吞吐量切换，特别是对于 77-81 GHz ADAS 生产线。 

晶圆级探测使用 PXI 源在热室内进行矢量网络扫描，将良率损失直接与信号保真度差距联系起来。与此同时，现场故障排除转向云连接的手持设备流式传输 IQ 数据以进行远程诊断。每个节点循环展开软件收入，提高信号发生器市场中优质 SKU 的价值主张。

按最终用户行业：汽车加速中的电信领导地位

在致密化、频谱重整和开放 RAN 一致性实验室的推动下，电信在 2024 年保持了 41.5% 的收入份额。然而，在高分辨率雷达、V2X 和电动汽车动力总成 EMC 的推动下，汽车电子产品的复合年增长率将达到 5.9%。 ADAS 一级需要具有微弧度相位可重复性的同步多千兆赫兹线性调频信号，迫使他们指定优质的任意波形发生器。 

A&D 客户寻求用于电子战场景的 40 GHz 以上的相干多发射器，而量子计算实验室则追求 4-12 GHz 微波载波的低于 100 fs 的抖动参考。教育和医疗保健拥有利基需求：医疗成像设备 OEM 验证超声波或 MRI 前置放大器；大学镜像新兴的 6G 亚太赫兹课程。从广义上讲，每个垂直领域的测试深度和级别这决定了其对信号发生器市场的比例拉动。

地理分析

在持续的 A&D 资金和早期 5G 推出的推动下，北美占 2024 年收入的 32.4%。美国联邦预算支持雷达升级，而加拿大量子集群则购买超低相位噪声设备用于超导量子位实验。关税制度下的国内采购优惠有利于本地供应商，从而保持溢价。

亚太地区是增长最快的地区，到 2030 年复合年增长率为 6.4%。中国宣布在 2025 年建立 450 万个实时 5G 宏站点，保证了 6 GHz 以下矢量发生器数量的持续增长。到 2027 年，台湾和韩国将总共向 300 毫米晶圆厂投入超过 540 亿美元，这将不断扩大 PXI 插槽安装。^{[3]SEMI，“2026 年全球半导体设备销售总额预计将达到 1,390 亿美元的纪录”，semi.org} 政府税收抵免促进了当地供应链集群，加强了信号发生器市场的良性循环。

欧洲增长稳定，但速度较慢。斯图加特、慕尼黑和哥德堡周围的汽车雷达研发主要满足高频需求，而更严格的电磁发射规范则提高了 >20 dBm 输出的测试复杂性。然而，由于镓短缺，40+ GHz 型号的交付可能会延迟，直到陆上晶圆生产线上线为止，从而略微削弱了区域信号发生器市场规模。中东和非洲虽然目前规模较小，但投资于主权小型卫星工厂；便携式射频源伴随组装和发射现场测试，一旦发射节奏加快，就会带来优势。

竞争格局

2024-25 年行业整合不断升级：是德科技以 14.6 亿美元收购思博伦，艾默生以 82 亿美元收购国家仪器，将产品组合从单纯的一代扩大到完整的设计验证优化堆栈。此类平台嵌入了通用软件层，可跨台式和 PXI 协调信号源、分析仪、开关和电源功能，从而锁定客户并提高切换成本。

技术差异化集中在相位噪声、输出平坦度和瞬时带宽上。罗德与施瓦茨 (Rohde & Schwarz) 推动基于光子学的太赫兹矢量，而安立 (Anritsu) 的 70 GHz 模拟铷则专注于超洁净杂散水平。与此同时，低成本的中国进入者以低于 3,000 美元的 6 GHz 台式机吸引了新兴市场的首次购买者，从而分割了低端市场。知名品牌通过服务护照、校准中心和基于订阅的固件来应对，解锁未来的频段，使生命周期更顺畅。

量子计算读出链中存在空白机遇，其中 10 kHz 偏移下的 -135 dBc/Hz 是强制性的，并且在需要 7 GHz 以上相位对齐多端口源的 O-RAN 一致性设备中。投资于模块化相位噪声消除和数字预失真（DPD）测试算法的供应商最有能力从这些增长节点中获利。总体而言，规模、软件和频谱纯度决定了不断发展的信号发生器市场的竞争优势。